Auswirkung der globalen Finanzkrise 2008 auf Commodity and Investment Markets
Was als das Platzen der Immobilienblase in den Vereinigten Staaten begonnen verursacht eine Kettenreaktion Rohstoffpreise zu stören und die Grundlagen des globalen Wirtschaftssystems bedrohen.
Das Platzen der Immobilienblase hatte verheerende Folgen in den USA, weil viele Verbraucher und Haushalte auf stabile und hohe Immobilienpreise für ihr Wohlergehen abhing. Jedoch, da die Preise gesunken, so hat das Vertrauen der Verbraucher und, noch wichtiger ist, die Verfügbarkeit von Krediten für die Wirtschaft. Was soll eine böse enthielt aber Ereignis gewesen vorhersehen konnten nur sehr wenige Menschen in einer Weise in die Kapitalmärkte überschwappte.
Eine tödliche Kombination von Wall-Street-Verbriefungsmaschine - und die Verbreitung dieser Produkte über die weltweiten Finanzinstituten, um diese Situation eine der ersten und schlimmsten globalen Krisen in der modernen Welt - Hypotheken in handelbare derivative Instrumente zu bündeln.
Wenn die Immobilienpreise sinken begann und Verbraucher waren nicht mehr in der Lage, ihre Hypothekenzahlungen zu leisten, dieses Papier halten Banken wurde auf diese fallenden Markt gefährlich ausgesetzt. Da die Preise getrocknet Kreditverfügbarkeit und die Liquidität zu fallen fortgesetzt und Verluste Bank weiter gestiegen, auf. Banken mit der schlechtesten Engagement in der Immobilienbranche wurden Vermögenswerte in den zig Milliarden Dollar abschreiben.
Auf dem Höhepunkt der Krise allein Citigroup hatte abgeschrieben mehr als $ 60 Milliarden in notleidenden Kredite im Zusammenhang mit dem Immobiliensektor und Subprime-Exposure.
| Finanzielle Institution | Wert der Abschreibungen und Verlust |
|---|---|
| Citigroup | $ 60800000000 |
| Wachovia | $ 52700000000 |
| Merrill Lynch | $ 52200000000 |
| Washington Mutual | $ 45600000000 |
| UBS | $ 44200000000 |
| HSBC | $ 27400000000 |
| Bank of America | $ 21200000000 |
| JPMorgan Chase | $ 18800000000 |
| Morgan Stanley | $ 15700000000 |
| IKB Deutsche Industrie | $ 14800000000 |
Quelle: Bloomberg, Daten bis zu 4. Quartal 2008
Alle sagten, Gesamtbank Verluste der Subprime-Chaos im Zusammenhang mit möglicherweise überschritten $ 2 Billion! Und diese Zahl ist wahrscheinlich viel höher, weil viele dieser Kreditportfolios durch den Einsatz von Derivaten genutzt wurden.
Tatsächlich war die Collateralized Debt Obligation (CDO) ein wichtiges Instrument, das in der gesamten globalen Finanzsystems verteilt dieses Risiko geholfen. Es verschmutzt und verstopft die Arterien, durch die den globalen Handel Ort, mit verheerenden Folgen für die Wirtschaft nimmt.
Die Krise permanent die Bankenlandschaft in den Vereinigten Staaten verändert und darüber hinaus. Lehman Brothers wurde am 15. September in den Konkurs getrieben, 2008, der größten Konkurs jemals aufgenommen. JPMorgan verschlungen Bear Stearns, Bank of America geschluckt Merrill Lynch und Goldman Sachs und Morgan Stanley wurden in immer Bankholdinggesellschaften gezwungen.