Wie Implizite Volatilität Zahlen In Options Trading
Der erste Schritt Optionen zum Handel an der impliziten Volatilität basiert ist sie zum bestmöglichen Preis richtig zu kaufen und zu verkaufen. Dies kann schwierig klingen, aber kann durch Option Trading-Software relativ einfach hergestellt werden.
Eine einfache Methode ist es, eine Reihe von Optionen auf dem Bildschirm aufzulisten, und bei zwei bestimmten Zahlen zu suchen, den tatsächlichen Preis der Option (der Briefkurs) und dem theoretischen Wert der Option, die von der Black-Sholes Formel abgeleitet ist, die Benchmark-Gleichung für Optionen bewerten. Black-Sholes Werte basieren auf Basiswert, Option Ausübungspreis Optionsprämie, die historische Volatilität, Ablaufdatum, Zinssatz und Dividendensatz.
Die Differenz zwischen dem Preis fragen und dem theoretischen Preis ist der Schlüssel, mit dem größten Unterschied zwischen den beiden Zahlen geben Ihnen die # 147 größten Rabatt # 148- und führt Sie in die am wenigsten teure Option in der Serie. Um die teuerste Option zu finden, würden Sie die Serie in umgekehrter Rang und suchen die kleinste Differenz der beiden Preise, oder die # 147 kleinste Rabatt # 148.
Es ist immer nützlich, um ein Auge auf Optionen Handelsaktivitäten zu halten, weil die Market Maker oft riechen, dass etwas im Busch ist und Startoptionen für ihre eigenen Konten zu kaufen ihre Short-Positionen zu decken. Market Maker sind in der Regel kurz, um mehr als oft nicht, sich zu schützen, denn mit Zugang zu allen Handelsaktivitäten Daten, sie in der Regel bessere Informationen als die Öffentlichkeit.
Wenn Option Volumen und die implizite Volatilität holen, Blick auf die zugrunde liegenden Vermögenswerte und bei der Aktion in anderen Optionsserie. Wenn der Basiswert startet keine Bewegung und die Aktion in andere Optionen machen nicht zu holen, was wohl passiert, ist, dass ein Hedge-Fonds oder andere treibende Kraft im Markt wird auf einer großen Hecke setzen oder eine große Stellung, die zum Schutz ihrer Portfolio.
Wenn Sie große Anstieg der Handelsvolumen und die implizite Volatilität in Option angezeigt wird, ist es ein ziemlich gutes Zeichen, dass jemand etwas weiß, dass einige andere wissen. Bleiben Sie weg von solchen Abschlüssen oder zumindest nicht in Volatilität zu verkaufen, ist eine gute Idee. Diese können sehr riskante Situationen, die einen Groschen einschalten können und machen Sie Geld verlieren sehr schnell.